Skalering av DeFi på Cardano med hensikt: CEO Matteo Coppola om FluidTokens’ visjon

Cardano er vanligvis ikke det første stedet folk ser etter DeFi-innovasjon. Men prosjekter som FluidTokens begynner å utfordre den antagelsen, med fokus på grunnleggende elementer som desentralisering, gebyrstabilitet og langsiktig skalerbarhet.

Den visjonen starter med Aquarium, FluidTokens’ system for å gjøre Bitcoin brukbar innen Cardano DeFi. Det introduserer Babel Fees, som lar brukere dekke transaksjonskostnader med hvilken som helst Cardano Native Token—inkludert brokoblet Bitcoin—uten å trenge ADA. Deretter er det Midgard, en lett roll-up designet for å akselerere transaksjoner samtidig som den fortsatt stoler på Cardanos base-lags sikkerhet.

I denne Q&A-en snakker vi med FluidTokens’ CEO, Matteo Coppola, om hva de bygger bak kulissene—fra en ny utlånsprotokoll til en bredere visjon som berører Bitcoin, virkelige aktiva og mer.

Bygger der det teller—hvorfor Cardano er mer enn en base

BeInCrypto: Å bygge på Cardano blir ofte oversett i den Ethereum-dominerte fortellingen. Hvilke strategiske fordeler har Cardano tilbudt FluidTokens, utover de vanlige samtalepunktene rundt gebyrer og oppetid?

Matteo Coppola: Ethereum hadde fordelen av å være først på markedet i smartkontraktøkonomien, og dens kontomodell ble derfor brukt som standard i mange år. Cardano derimot beholder den originale Bitcoin-arkitekturen, og utvider den for å tillate skikkelige UTXO smartkontrakter. 

Nå som det generelle web3-fellesskapet står overfor begrensningene i kontomodellen, kan UTXO-baserte blokkjeder vise et bedre alternativ, alt skikkelig koblet sammen av Cardano. 

Cardano tilbyr FluidTokens et alltid online realistisk desentralisert miljø som kan skikkelig brokoble aktiva blant UTXO-blokkjeder som Bitcoin og ethvert Layer 2 som forankrer sin sikkerhet til et UTXO Layer 1. 

I tillegg har Cardano et av de mest livlige fellesskapene, hvor tallene ikke er laget av roboter og wash trading, men av den autentiske interessen til ekte mennesker.

FluidTokens har vært et ledende DeFi-økosystem på Cardano siden 2022. Det er for øyeblikket det eneste økosystemet som har implementert ekte DeFi-protokoller på Bitcoin layer-1, så det er en selvfølge å fortsette å støtte og forbedre Cardano.

BeInCrypto: Aquarium Babel fees-modellen introduserer en annen måte å tenke på brukerinsentiver. Hva førte til at dere designet det på denne måten, og hvilken type brukeradferd håper dere å oppmuntre til?

Matteo Coppola: Blokkjede er en kjernekomponent i enhver Web3-stack—men sluttbrukere bør ikke belastes med kompleksiteten ved transaksjonsbygging eller on-chain oppgjør. Opplevelsen bør være enkel, sikker og smidig. 

Dette er umulig hvis brukeren må eie og administrere ADA, den opprinnelige valutaen som Cardano aksepterer, for å utføre transaksjoner. For eksempel, hvordan kan en gjennomsnittlig person vite hvor de skal kjøpe ADA, hvordan unngå å bli svindlet, hvordan gjøre en irriterende KYC på en sentralisert børs, hvor mye de skal kjøpe, og hvordan sende det til deres ikke-forvaringslommebok? Alt dette må unngås hvis ADA ikke er nødvendig i hans daglige operasjoner.

Aquarium lar brukere betale transaksjonsgebyrer med egendefinerte tokens, som stablecoins, på en fullstendig desentralisert måte. Et åpent marked gir ADA for å sponse transaksjonsgebyrer i bytte mot en viss mengde av en annen token, slik at tilbud og etterspørsel møtes og forenkler brukeropplevelsen. 

Aquarium vil også gjøre det mulig for Bitcoin-brukere å utføre DeFi-operasjoner på Cardano uten å måtte eie noen ADA, og offisielt gjøre Cardano til et DeFi-lag for Bitcoin.

BeInCrypto: Midgard spiller en rolle i FluidTokens’ tilnærming til skalering. Hvordan passer det inn i deres bredere veikart for å utvide tilgangen til DeFi samtidig som de holder seg i tråd med desentralisering?

Matteo Coppola: Vi bygger Midgard i samarbeid med Anastasia Labs for å løse Cardano rask-finalitet og lav-gebyr problemer som du uunngåelig møter når du er på en skikkelig desentralisert blokkjede. 

På Midgard kan våre DeFi-produkter bli svært konkurransedyktige med tradisjonelle, og styrke sanntidshandel, videospilløkonomier og daglige detaljhandelbetalinger. 

Kombinert med Aquarium babel fees, begynner brukeropplevelsen å bli ganske nær det gamle tradisjonelle systemet, samtidig som det mest grunnleggende aspektet—desentralisering—bevares.

BeInCrypto: FluidTokens lanserer en ny utlånsprotokoll. Kan du gå gjennom kjerneideen bak den og hvilke spesifikke problemer dere sikter på å løse som andre protokoller ikke har adressert ennå?

Matteo Coppola: Den nye FluidTokens utlånsprotokollen er designet på en svært modulær måte for å imøtekomme et imponerende antall forskjellige typer lån. Målet er å anvende en annen smak av utlån for å sikre at alle brukerkategorier finner det de leter etter på både utlåns- og lånesiden.

Utlånere, enten private individer eller institusjoner, kan tilpasse alt fra renter og likviditetsvilkår til avdragsstrukturer, orakler, sikkerhetstyper, likvidasjonsinnstillinger og til og med valgfri låneutløp. Dette nivået av konfigurerbarhet gjør det lettere for dem å møte sine høyt spesifikke krav.

På lånesiden kan brukere enkelt navigere blant et hav av forskjellige tilbud og til og med be om spesifikke lån for å finne de beste tilbudene over hele verden. Alt dette er pakket inn i en intuitiv brukeropplevelse med omfattende automatisering for å gjøre hele prosessen så enkel og effektiv som mulig.

RWA og Bitcoin inn i Cardano sin DeFi-satsing

BeInCrypto: Virkelige aktiva (RWAs) har blitt et buzzword i DeFi, men virkelig fremdrift er fortsatt begrenset. Fra ditt ståsted, hva må skje—teknisk og regulatorisk—for at institusjoner skal engasjere seg meningsfullt med on-chain sikkerhet?

Matteo Coppola: Web3-rommet muliggjør tilgang til markeder som normalt kan være utenfor rekkevidde, mens fraksjonalisering av RWAs skaper muligheter for aktører av alle størrelser. 

Fremdriften er begrenset av minst to hovedårsaker: eldre brukergenerasjoner har en tendens til fortsatt å bruke tradisjonelle web2-plattformer for å kjøpe virtuelle aktiva, og klar lovgivning om RWAs er fortsatt fraværende i mange land.

Faktisk, som det ofte skjer, ligger loven etter den teknologiske utviklingen, og institusjoner må overholde strenge regler, og går glipp av RWA-muligheter inntil en RWA-vennlig versjon av loven blir utgitt.

Hos FluidTokens jobber vi med våre DeFi-produkter i påvente av retningen til denne industrien, slik at RWAs av alle typer kan brukes som sikkerhet for å få trygg og umiddelbar likviditet.

BeInCrypto: FluidTokens har uttrykt interesse for å bygge bro mellom DeFi og Bitcoin. Hva er tanken bak den retningen, og hvordan ser dere for dere at Bitcoin bidrar til et mer interoperabelt DeFi-økosystem?

Matteo Coppola: I 2024 lanserte FluidTokens et teknologisk rammeverk kalt BitWeave for å lage skikkelige DeFi-protokoller på Bitcoin L1 uten behov for å overføre aktiva til andre blokkjeder.

Det irriterende problemet er at på Bitcoin L1 må du fortsatt håndtere lange transaksjonstider og gebyrtopper som noen ganger kan hindre din DeFi-opplevelse. I tillegg avhenger brukeropplevelsen sterkt av det begrensede Bitcoin skriptspråket.

Derfor blir det nødvendig å ha et sikkert lag med mer uttrykksfull programmerbarhet, hvor smarte kontrakter kan utføres på UTXOene som inneholder dine aktiva (BTC, Runes, Ordinals og mer).

Det viser seg at fra et kryptografisk perspektiv er den sikreste og mest tillitsløse måten å bringe den store Bitcoin likviditeten inn i DeFi-verdenen gjennom en UTXO blokkjede som Cardano. Vi jobber aktivt med dette aspektet, og bidrar med alternativer til løsningene som har blitt foreslått så langt.

Videre, fra FluidTokens’ perspektiv, ønsket vi å forene våre økosystemer, som for tiden eksisterer på Cardano og Bitcoin, for å forenkle brukeropplevelsen. I en ideell Web3-verden bør enhver BTC-innehaver kunne koble til sin lommebok og delta i DeFi-protokoller for å tjene avkastning uten å innse at det er en tillitsløs bro og at han for øyeblikket er på en annen kjede.

Hva DeFi trenger nå og fremover: Personvern, integritet og formål

BeInCrypto: Etter hvert som DeFi utvikler seg, intensiveres spenningen mellom personvern og overholdelse. Hvor trekker FluidTokens grensen, og hvordan bør industrien tenke på personvern midt i økende overvåking?

Matteo Coppola: DeFi har den unike evnen til å eksistere blant alle mulige grader av personvern og overholdelse. Den grunnleggende ideen vi alltid må følge er å beskytte våre digitale aktiva og akseptere overholdelsesprosedyrer bare når de er strengt nødvendige.

For eksempel bør en peer-to-peer-økonomi fullt ut beskytte personvern og frihet, mens for å låne stablecoins fra en institusjonell leverandør, må vi nødvendigvis overholde antiterrorregler og akseptere en KYC-prosedyre. For å forbedre situasjonen enda mer, tillater Zero-Knowledge-bevis å bevise KYC-er og KYB-er uten å avsløre den faktiske personlige informasjonen.

I tillegg kan blokkjeder som Midnight skjule alle transaksjonsdetaljer, slik at bedrifter kan være personvernkompatible og beskyttet mot konkurrenters on-chain-analyse. Dette er grunnen til at FluidTokens også bygger på Midnight: brukerne, bedriftene og institusjonene kan finne den riktige måten å tilby og låne likviditet på, og skalere mulighetene på web3 uten å kompromittere forretningsmodellen deres.

BeInCrypto: På en mer personlig note—hva slags lederskap mener du dette neste kapittelet av DeFi krever, og hvordan former du FluidTokens’ kultur for å møte øyeblikket?

Matteo Coppola: I de siste kryptårene har vi sett mange svindel Web3-selskaper som ofret etikk og respekt overfor fellesskapet for å trekke ut all mulig verdi, FTX for eksempel.

Nå ser vi i stedet ofte at alle de store aktørene er svært konkurransedyktige, og tilbyr avkastning med tokens og derivater som er trygge inntil strømmen går i riktig retning. Likevel er de faktisk et korthus hvor en feil bevegelse i bunnen kan forårsake en generell kollaps.

Den nye typen lederskap som DeFi trenger, består av eksperter som virkelig bryr seg om desentralisering og rettferdige finansielle muligheter, hvor de tilbudte løsningene løser reelle problemer og legger til rette for en global finansverden som ikke bare består av memes og tvilsomme digitale valutaer.

Hos FluidTokens oppfordrer jeg teamet til å jobbe og kjempe for å oppnå Bitcoins opprinnelige visjon om en rettferdig, tilgjengelig, sikker og gjennomsiktig finansfremtid.