OCC godkjente i dag betinget fem digitale aktiva-orienterte selskaper for nasjonale trust bank-konsesjoner, noe som signaliserer en avveid, men påtakelig utvidelse av kryptoselskaper inn i det føderale banksystemet.
Avgjørelsen utfordrer påstander fra deler av banknæringen om at krypto ikke kan overholde regulatoriske standarder. Samtidig kompliserer det også sektorens egen fortelling om en koordinert innsats for å stenge den ute fra finansielle tjenester.
De fem selskapene bak godkjenningen
Sammen med Ripple National Trust Bank har Office of the Comptroller of the Currency (OCC) betinget godkjent fire ytterligere digitale aktiva-fokuserte institusjoner, noe som antyder et bredere reguleringsinitiativ og ikke et enkeltstående unntak.
I tillegg til Ripple godkjente OCC en ny trust bank-søknad for First National Digital Currency Bank og autoriserte Circle, BitGo, Fidelity Digital Assets og Paxos til å konvertere fra delstatskonsesjoner.
Alle fem godkjenningene er foreløpig betinget, og krever at hver institusjon oppfyller spesifikke krav til drift, styring og etterlevelse før endelig autorisasjon.
“Nye aktører inn i det føderale banksektoren er bra for forbrukere, banknæringen og økonomien,” sa OCC-sjef Jonathan Gould i en pressemelding. “De gir tilgang til nye produkter, tjenester og kredittkilder for forbrukere, og sørger for et dynamisk, konkurransepreget og mangfoldig banksystem.”
Samlingen av disse selskapene skyldes deres forretningsmodell og regulatoriske posisjonering innen finanssystemet.
Ingen av dem har planer om å operere som fullverdige forretningsbanker med innskudd eller tradisjonelle utlånsprodukter. I stedet fokuserer de på forvaring, oppgjør og infrastruktur for digitale aktiva rettet mot institusjonelle kunder.
For etablerte aktører som Fidelity og Paxos gir en nasjonal bankkonsesjon én føderal tilsynsmyndighet og myndighet over hele USA. Dette erstatter fragmentert tilsyn på delstatsnivå og forenkler regulatorisk dialog ved institusjonell skala.
For nyere aktører som Ripple National Trust Bank og First National Digital Currency Bank gir godkjenningene føderal tilgang uten eksponering mot forbrukerbankvirksomhet.
Samlet antyder godkjenningene at OCC ikke blokkerer kryptoselskaper, men presiserer hvilke forretningsmodeller som får innpass.
Debanking-striden forklart
Debatten om krypto-“debanking” har tiltatt de siste årene, ofte framstilt som en konflikt mellom regulatorer, banker og digitale aktiva-selskaper.
Ledere i kryptobransjen har gjentatte ganger hevdet at bankene, oppmuntret av regulatorer, systematisk har begrenset tilgangen til grunnleggende finansielle tjenester. Denne fortellingen fikk fotfeste under begrepet “Operation Choke Point 2.0”, med sammenligninger med tidligere reguleringsgrep spesielt forbundet med tidligere SEC-leder Gary Gensler.
Bankene og regulatorene har motsatt seg påstandene, og hevdet at de tok avgjørelser basert på risikohåndtering, etterlevelse og omdømmehensyn, ikke ideologi.
Disse spenningene dukket opp igjen onsdag da OCC publiserte foreløpige funn fra sin gjennomgang av påstått debanking av de største amerikanske bankene.
Debanking var reelt, men begrenset
I sin gjennomgang 10. desember konkluderte OCC med at mellom 2020 og 2023 deltok landets største banker i debanking-praksis.
Byrået sier at bankene gjorde upassende forskjell på lovlige virksomheter, begrenset tilgangen eller innførte skjerpede vurderinger drevet av omdømmehensyn.
Digitale aktiva-aktiviteter ble eksplisitt nevnt blant de berørte sektorene, sammen med våpen, energi, voksenunderholdning og payday-lån.
OCCs fremstilling er imidlertid smalere enn bransjens “Operation Choke Point 2.0”-retorikk. Rapporten fokuserer på bank-opprettede retningslinjer og eskaleringsprosesser, ikke en sentralisert instruks som beordrer banker å stenge ute kryptoselskaper.
Det skillet har betydning for hvordan denne debatten tolkes nå.
Mye av perioden som gjennomgås sammenfaller med kryptonedgangen i 2022–2023 og effekten denne fikk på banksektoren.
Gjennomgangen ble publisert under Gould, som ble utnevnt tidligere i år av president Donald Trump. Gould presenterte funnene som et ledd i et arbeid for å begrense “våpenisert” finans og omdømmedrevne ekskluderinger.
Med dette som bakteppe gjør OCCs betingede godkjenninger for fem krypto-orienterte trustbanker det vanskeligere å påstå at slike selskaper fortsatt systematisk ekskluderes.
Selv om banker og bransjeorganisasjoner advarer mot regulatorisk ubalanse, viser godkjenningene at føderal tilgang utvides for trustbanker som fokuserer på etterlevelse.
