Kinas digitale yuan sliter med å bli tatt i bruk til tross for integrering i lønnsutbetalinger

Til tross for den gradvise integreringen av digitale valutaer i globale økonomier, står Kinas digitale yuan, offisielt kalt e-CNY, overfor betydelige utfordringer når det gjelder innføringen.

Sentralbankens digitale valuta (CBDC) ble introdusert gjennom et pilotprogram i 2019, rettet mot ansatte i offentlig sektor i byer som Suzhou. Til tross for denne innsatsen har den digitale yuanen imidlertid ikke fått bred aksept blant befolkningen generelt.

Hvorfor kinesiske borgere foretrekker å veksle inn CBDC i kontanter

Sammy Lin, en kontosjef i en statseid bank i Suzhou, er et typisk eksempel på de som er tidlig ute med å motta lønn utelukkende i digitale yuan. Hun velger å veksle den digitale lønnen sin til tradisjonelle kontanter umiddelbart.

“Jeg foretrekker å ikke ha pengene i e-CNY-appen, fordi jeg ikke får noen renter hvis jeg lar dem ligge der. Det er heller ikke så mange steder, verken online eller offline, hvor jeg kan bruke e-yuan,” sier Lin til SCMP.

Den digitale yuanen støter på flere barrierer som hindrer en bredere aksept. Funksjonelt sett speiler den konvensjonelle banksystemer, men med ekstra digitalt tilsyn, som kan spore alle transaksjoner. Selv om hensikten er å bekjempe korrupsjon ved å øke gjennomsiktigheten i transaksjonene, vekker denne muligheten samtidig bekymring for brukernes personvern.

Les mer om dette: Digital rupi (e-Rupi): En omfattende guide til Indias DSP

“Banken kan kansellere kontoen din uten grunn. De kan også fryse pengene dine, endre gebyrene, selge/gi bort dataene dine og endre vilkårene uten ditt samtykke. Fiat er ikke trygt. CBDC er en verre form for fiat”, skrev Aaron Day på X (Twitter).

Den tidligere sjefen for People’s Bank of China (PBOC), Yi Gang, anerkjente disse bekymringene og understreket utfordringen med å balansere personvern og digital finans. Den digitale yuanens design inkluderer “kontrollerbar anonymitet”, noe som gir minimalt med personvern for mindre transaksjoner og sporbarhet for større for å forhindre økonomisk kriminalitet.

Dessuten sliter den digitale yuanen med å konkurrere med etablerte mobilbetalingsgiganter som Alipay og WeChat Pay. Disse plattformene tilbyr omfattende funksjonalitet, og er en del av millioner av menneskers daglige økonomiske aktiviteter.

“Ulempene er åpenbare, ettersom den ikke aksepteres i alle butikker, og kun fungerer som et betalingsverktøy”, sier Albert Wang, en offentlig tjenestemann i Suzhou.

Til tross for den langsomme adopsjonen har det blitt gjort fremskritt i arbeidet med å fremme den digitale yuanen. Industrial and Commercial Bank of China (ICBC) rapporterte om en betydelig økning i antall e-CNY-lommebøker i fjor, med over 15 millioner nye individuelle brukere og over 2,7 millioner nye handlende. Disse tallene representerer likevel bare en brøkdel av det potensielle markedet, noe som indikerer at det er stort rom for vekst.

Transaksjonsvolumet gjennom den digitale yuanen har passert 249,33 milliarder dollar siden starten, ifølge PBOC. Likevel er dette en beskjeden andel av Kinas totale pengemengde, noe som understreker valutaens begrensede gjennomslagskraft.

I takt med at Kina fortsetter å presse på for å få flere til å ta i bruk den digitale yuanen, utvider sentralbanken bruken av den til å omfatte offentlige tjenester som skatt og trygdeutbetalinger. I samarbeid med kommersielle aktører som JD Technology utforskes innovative bruksområder innen e-handel og finansiering av forsyningskjeden.

Les mer om dette: EKSKLUSIVT: Digital rupi – hvordan du bruker Indias CBDC e-Rupee

Til tross for denne innsatsen er veien videre for den digitale yuanen full av utfordringer. Det vil være avgjørende for valutaens fremtid å balansere innovasjon med brukernes personvern og utvide valutaens bruksområde til å omfatte mer enn bare transaksjoner. Det gjenstår å se om den digitale yuanen kan overvinne disse hindringene og bli en viktig del av Kinas finanssektor.