Jim Cramer doblet ned på Nvidia mandag, og oppfordret investorer til å kjøpe aksjen etter at chip-produsenten avviste påstander om at deres neste generasjons AI rack-systemer er forsinket til 2028.
Konflikten setter Nvidia opp mot analysebyrået SemiAnalysis, som hevder at produksjonsproblemer har rammet Kyber NVL144-arkitekturen som ble vist frem på GTC tidligere i år.
SemiAnalysis-påstander setter spørsmål ved Nvidias Kyber-tidsskjema
SemiAnalysis hevder at høy-tetthets rack-designet laget for Rubin Ultra GPUs har blitt forsinket med mer enn 12 måneder. Selskapet skylder på vedvarende produksjonsproblemer med systemets komplekse PCB midplane.
Selskapet hevder også at Nvidia skrotet sitt NVL72x2 back-to-back rack etter motstand fra hyperscaler-kunder.
Nvidias forsyningskjede merket effekten av rapporten innen få timer. Japans Ibiden, der Nvidia er største kunde, falt så mye som 10 % mandag, rapporterte Bloomberg.
Kingboard Laminates falt 18 % i Hongkong, mens Samsung Electro-Mechanics sank 11 % i Seoul.
Nvidia avviste påstandene og sa til medier at deres veikart fortsatt står ved lag. Chip-produsenten, som nylig lanserte et inntektsdelingsprogram for AI startups, har vært gjennom dette tidligere.
Da rapporter om Blackwell-forsinkelser kom i august 2024, insisterte Nvidia på at produksjonen ville øke etter planen. Selskapet fikset deretter et designproblem og leverte flere milliarder dollar med Blackwell-maskinvare i løpet av noen måneder.
Jim Cramer støtter Nvidia til tross for støyen
Cramer opprettholdt sitt bullish syn og oppfordret investorer til å kjøpe Nvidia. Han sa til CNBC at chip-aksjene nå gjør et “revansje-trekk” etter forrige ukes “feilslåtte salg”.
Tallene understøtter hans overbevisning. Philadelphia Semiconductor Index steg 87,8 % i andre kvartal, det beste kvartalet siden målingene startet i 1994, rapporterte Axios.
Nvidia gikk glipp av det meste av denne oppgangen. Aksjen handlet nær $ 196,58 i skrivende stund, opp nesten 2 % siste døgn.
Forrige uke satte sektoren på prøve. AI chipaksjer falt etter Michael Burrys boble-advarsel, mens minneaksjer stupte på grunn av frykt for overskudd.
Cramer ser imidlertid kursfallet som en mulighet. Han presenterte sine fem AI-aksjefavoritter tidligere denne måneden, og foretrekker chip-leverandører fremfor Big Tech-giganter.
Nvidias neste kvartalstall vil vise om utfordringer på rack-nivå påvirker inntektene fra datasentre. Inntil da må investorer veie Cramers overbevisning mot en akterutseilt kurs og SemiAnalysis sine advarsler om forsyningskjeden.
